Επένδυση στις δημόσιες εγγραφές με 20/20 Hindsight Πιάνοντας την ευκαιρία μεγάλου κύματος

Το ίδιο ισχύει και για τις επενδύσεις. Σίγουρα, πρέπει να βάζετε χρήματα σε δείκτη ή αμοιβαία κεφάλαια. Αλλά μερικές φορές, πληρώνει για να αναλάβει τον κίνδυνο. Μερικές φορές, είναι εντάξει η ταλάντευση για τους φράχτες. Το κλειδί είναι να σιγουρευτείτε ότι δεν χάνετε το πουκάμισό σας.

Η επιστροφή των κινδύνων αποτελεί εμπόδιο. Όσο μεγαλύτερος είναι ο κίνδυνος, τόσο μεγαλύτερη είναι η πιθανή ανταμοιβή. Αλλά ακόμη και οι surfers μεγάλων κυμάτων λαμβάνουν προφυλάξεις για να μειώσουν τον κίνδυνο τραυματισμού τους. Και ως επενδυτής, δεν θέλετε να βάζετε όλα τα αυγά σας σε ένα καλάθι.

Ακολουθεί μια πιο προσεκτική ματιά σε μερικές από τις επενδύσεις που έχουν κάνει μεγάλα κύματα μέχρι σήμερα και τι μπορείτε να μάθετε από τα παραδείγματα τους.

Ελάτε στο ισόγειο

Εάν ελπίζετε να κάνετε μια περιουσία, πιθανότατα θεωρήσατε την επένδυση στην αρχική δημόσια προσφορά μιας εταιρείας ή στην IPO. Οι δημόσιες εγγραφές είναι δελεαστικές. Είναι η πρώτη φορά που μια ιδιωτική εταιρεία προσφέρει μετοχές στο κοινό. Αυτές οι εταιρείες πωλούν συχνά προϊόντα ή υπηρεσίες που έχουν κερδίσει δημοτικότητα σε σύντομο χρονικό διάστημα. Για ορισμένους, οι δημόσιες εγγραφές αντιπροσωπεύουν την ευκαιρία να επενδύσουν στην επόμενη μεγάλη εταιρεία.

Ωστόσο, υπάρχουν μειονεκτήματα που πρέπει να ληφθούν υπόψη. Δεδομένου ότι πρόκειται για νέες επιχειρήσεις, δεν έχουν μακρά ιστορία και πολλοί έχουν άπειρες διοικητικές ομάδες. Δεν είναι όλες οι δημόσιες εγγραφές ζωντανές μέχρι τη δημοσιότητα τους. Είναι ένα ζαριά των ζαριών. Αναπόφευκτα, θα υπάρξουν νικητές και ηττημένοι.

Ξεκίνησαν πρόσφατα ξεκινήματα όπως το Uber, το Spotify και το Slack. Θα υπάρξει κάποια από αυτές ισχυρές αποδόσεις στο μέλλον; Θα είναι ακόμη περίπου 10 χρόνια από τώρα; Μόνο ο χρόνος θα δείξει.

Αλλά τι θα ήταν αν ήσαστε πρώτος επενδυτής σε μερικές από τις πιο εικονικές εταιρείες του σήμερα; Πόσα χρήματα θα είχατε?

Για να ανακαλύψουμε, υπολογίσαμε πόσα αρχική επένδυση $ 1.000 θα είχε αυξηθεί σε διαφορετικές μετοχές της εταιρείας. Αυτές είναι εταιρείες των οποίων τα εμπορικά σήματα είναι τόσο πανταχού παρόντα, είναι σχεδόν αδύνατο να πάτε μια μέρα χωρίς να χρησιμοποιήσετε κάποιο από τα προϊόντα ή τις υπηρεσίες τους. Υποθέσαμε ότι τα μερίσματα των μετοχών δεν επανεπενδύονται. Για λόγους συνέπειας, προσαρμόσαμε όλες τις τιμές μετοχών για διαχωρισμούς. Περιελάβαμε επίσης το bitcoin στην ανάλυσή μας, παρακολουθώντας την αξία της στις αρχές του 2011.

Τα δεδομένα δείχνουν τη δύναμη του χρόνου. Αξίζει να επιμείνουμε σε καλές επιχειρήσεις μακροπρόθεσμα. Ενώ οι εταιρείες τεχνολογίας έχουν το υψηλότερο σύνθετο ετήσιο ρυθμό ανάπτυξης, τα εμπορικά σήματα που είναι γύρω στο μεγαλύτερο χρονικό διάστημα παράγουν την υψηλότερη συνολική απόδοση.

Οι μετοχές αξίας ενός χιλ. Δολαρίων στο Walt Disney το 1957 θα ανέρχονταν σε 7,6 εκατομμύρια δολάρια σήμερα. Συγκριτικά, μια αρχική επένδυση $ 1.000 στην Coca-Cola το 1919 θα αξίζει περίπου 12,7 εκατομμύρια δολάρια. Και αυτό δεν συνεπάγεται επανεπένδυση μερισμάτων ούτε στα αποθέματα. Σύμφωνα με μια δήλωση αντιπροσωπείας της Coca-Cola, μία μετοχή από το κοινό της απόθεμα, που αγοράστηκε για 40 δολάρια το 1919, θα ανερχόταν σε 9,8 εκατομμύρια δολάρια το 2012 εάν οι πληρωμές μερισμάτων επανεπενδύονταν ετησίως. Αυτός είναι ένας σύνθετος ετήσιος ρυθμός ανάπτυξης 14,3%. Εάν προβούμε σε παρεκβολή στις προβλέψεις έως το 2019, ένα πρόσωπο που επενδύει 1.000 δολάρια στην IPO της Coca-Cola θα έχει πλέον πάνω από 620 εκατομμύρια δολάρια με επανεπένδυση μερίσματος.

Μερικές φορές, πληρώνει και να είναι τυχερός. Με 1.000 δολάρια, θα μπορούσατε να έχετε αγοράσει 3.333 bitcoins τον Ιανουάριο του 2011. Από τις 30 Αυγούστου 2019, αυτό θα κόστιζε πάνω από $ 32 εκατομμύρια.

Μείωση της οικονομικής ύφεσης

Οι παραπάνω υπολογισμοί είναι μια ενδιαφέρουσα άσκηση σκέψης, αλλά οι περισσότεροι άνθρωποι δεν είχαν την ευκαιρία να επενδύσουν σε αυτές τις δημόσιες εγγραφές. Ορισμένες από αυτές τις επιχειρήσεις ξεκίνησαν πριν από πολλά χρόνια πριν ο μέσος άνθρωπος επενδύσει ή εξοικονομούσε χρήματα για συνταξιοδότηση. Για παράδειγμα, ο Johnson & Johnson πήγε δημόσια το 1944 κατά τη διάρκεια του Β 'Παγκοσμίου Πολέμου. Η Coca-Cola πήγε δημόσια πριν από έναν αιώνα κατά τη διάρκεια της δεύτερης θητείας του Woodrow Wilson ως πρόεδρος.

Για τους περισσότερους από εμάς, 10 χρόνια είναι ένας πιο λογικός χρονικός ορίζοντας που πρέπει να εξετάσουμε. Είναι αρκετό καιρό για να αναλογιστεί κανείς τα αποτελέσματα πρόσφατων επιλογών του παρελθόντος. Λοιπόν, τι συνέβαινε πριν από 10 χρόνια; Η πιο σοβαρή οικονομική ύφεση από τη Μεγάλη Ύφεση κατέστρεψε τις χρηματοπιστωτικές αγορές.

Έχει περάσει πάνω από μια δεκαετία από τη Μεγάλη Ύφεση. Κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου, η χρηματιστηριακή αγορά ήταν στην μακρύτερη σειρά αδιάλειπτων κερδών στην αμερικανική ιστορία. Το S & P 500 έχει αυξηθεί περισσότερο από 350% και η οικονομία έχει επεκταθεί. Και ως αποτέλεσμα, οι επενδυτές έχουν κάνει πολλά χρήματα.

Αλλά πολλοί άνθρωποι ήταν νευρικοί για να διακινδυνεύσουν τα χρήματά τους όταν η αγορά ήταν δεξαμενή. Τα περιουσιακά στοιχεία της ακίνητης περιουσίας έχασαν την αξία τους, οι παγκόσμιες αγορές βρίσκονταν σε ελεύθερη πτώση και πολλές επιχειρήσεις έπαψαν να δραστηριοποιούνται. Ήταν μια ανησυχητική περίοδος, και πολλοί άνθρωποι έσυραν τα χρήματά τους από την αγορά.

Ο Warren Buffett, ένας από τους πιο επιτυχημένους επενδυτές στην ιστορία, είπε κάποτε:

Εχει δίκιο. Η εκ των υστέρων ανάλυση είναι 20/20, ειδικά όταν πρόκειται για οικονομικές αποφάσεις. Είναι πολύ πιο εύκολο να αγοράσετε χαμηλά και να πουλάτε υψηλά όταν γνωρίζετε το αποτέλεσμα. Αλλά τι θα συμβεί αν θα μπορούσατε να επιστρέψετε εγκαίρως και να επενδύσετε όταν η χρηματιστηριακή αγορά κατέρρευσε; Πόσα χρήματα θα είχατε σήμερα?

Για να μάθετε, υπολογίσαμε πόσα αρχική επένδυση $ 1.000 θα είχε αυξηθεί από τις 31 Αυγούστου 2009 έως τις 30 Αυγούστου 2019 χρησιμοποιώντας ιστορικά δεδομένα από το Yahoo Finance.

Μια επένδυση στην Netflix θα είχε αυξηθεί κατά 47. Η Netflix έχει πλέον ανώτατο όριο αγοράς περίπου 130 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Δεν είναι κακό για μια εταιρεία που προσφέρθηκε να πουλήσει στην Blockbuster για $ 50 εκατομμύρια το 2000. Μόλις 13 χρόνια αργότερα, η Blockbuster έκλεισε τα καταστήματά της, ενώ το 76% των αμερικανικών νοικοκυριών ρέει τώρα το Netflix.

Πηγή: Συνεργάτες Τεχνολογίας Cloud

Η Amazon έχει τη δεύτερη υψηλότερη απόδοση των εταιρειών που αναλύσαμε. Μια αρχική επένδυση $ 1.000 στο Amazon το 2009 θα αξίζει σχεδόν 22.000 δολάρια σήμερα. Αυτό δεν προκαλεί έκπληξη όταν εξετάζετε πόσο η εταιρεία έχει επεκταθεί πέρα ​​από τις ρίζες του ηλεκτρονικού εμπορίου. Τα τελευταία 10 χρόνια, η Amazon έχει εισέλθει σε πολλά νέα κατακόρυφα, όπως το λιανικό εμπόριο, το cloud computing, η ροή βίντεο, οι υπηρεσίες παράδοσης και η ρομποτική.

Ακόμη και οι καθιερωμένες εταιρείες όπως η McDonald's, η Walt Disney, η Microsoft και η Nike ξεπέρασαν το S & P 500. Αυτές είναι οι εταιρείες που οι περισσότεροι επενδυτές προσελκύονται για τη σταθερότητα και την πληρωμή μερισμάτων. Πηγαίνει να δείξει ότι δεν πρέπει πάντα να αναλάβετε μεγάλο κίνδυνο να δημιουργήσετε μια ισχυρή απόδοση. Εάν το είχατε παίξει ασφαλές επενδύοντας σε χρυσό ή ένα χαρτοφυλάκιο κρατικών ομολόγων των ΗΠΑ για 10 χρόνια, σε σύγκριση με το S & P 500.

Τελικό Λόγο

Η επιλογή αποθεμάτων δεν είναι εύκολη. Σύμφωνα με μια έκθεση της Innosight, η μέση εταιρεία θα διαρκέσει μόλις 12 χρόνια στο S & P 500 έως το 2027. Γι 'αυτό οι περισσότεροι άνθρωποι προτιμούν να επενδύουν σε δείκτες ή αμοιβαία κεφάλαια. Ωστόσο, αν έχετε κάποια επιπλέον εξοικονόμηση που θέλετε να κερδίσετε μια απόδοση, είναι εντάξει να επενδύσετε σε μεμονωμένες εταιρείες.

Απλά μην ρισκάρετε χρήματα που δεν μπορείτε να χάσετε. Για κάθε άτομο που πήρε στις αρχές της Apple, υπάρχει μια ιστορία για κάποιον που έχασαν τα χρήματά τους που επενδύουν στο Blackberry.

Ποια είναι η καλύτερη επένδυση που έχετε κάνει; Ποια εταιρεία πιστεύετε ότι θα είναι το επόμενο Netflix ή το Amazon?